财务建模私教课 ( 1对1 提高班)

一、课程介绍

本套课程提供财务建模进阶培训方案, 适合具备一定建模基础的学员。我们资深从业人员精心研发 ,着重攻克在搭建LBO与M&A模型中常见的重难点, 配合两套案例学习提升学员建模技巧。课程具体信息如下:

课程范围 : LBO 与 M&A Model
课程安排 : 共9小时, 每次 3 小时 , 分 3 次授课, 3个月内完成
授课模式 : 线上1对1培训, 2.5小时理论知识, 6.5小时案例实操

二、课程目标

通过学习本课程, 学会从0 -1搭建出复杂细致的LBO与M&A 模型。

三、关于我们

我们专注于估值建模精品培训，培训内容覆盖从Excel基础操作到财务建模实战，从估值理论到案例分析。

我们的讲师拥有超过10年的行业经验, 包括投资、并购、 战略咨询以及财务审计, 分别来自四大会计师事务所、贝恩、KKR、高瓴资本、中信证券以及世界500强跨国公司等。得益于我们资深的从业经验, 我们熟知在学习财务建模过程中的重/难点, 以及如何科学并快速地掌握建模技术, 因此, 我们自主研发了这套财务建模培训课程, 希望帮助学员们快速提升财务建模能力。

我们成立两年, 注册学员已超过2,000人, 累计进行了200多场财务建模培训, 覆盖学员来自基金、投行、券商、战投等各类型机构。B站/小红书/视频号等主流社交媒体全平台拥有超过 5万粉, 学习视频累计超过120万播放量。

四、课程大纲

Module 1: 企业收并购交易中的高级会计知识 (2.5 H)

债务融资费用的类型以及会计处理
- 未确认融资费用 (Debt Financing Fee)
- 非现金支付利息 (PIK)
- 债券折价或溢价发行费用 (OID / OIP)
收购价格分配的底层逻辑 (Purchase price allocation)
递延所得税事项的会计处理
- 递延所得税资产/负债的基础学习;
- 案例学习: 交易中常见的递延所得税事项处理, 包括:
  - 目标公司资产评估增值;
  - 债务融资费用的后续摊销;
  - 税法与会计使用不同的固定资产折旧方法;

Module 2: LBO与M&A案例实操 (6.5 H)

手把手带您从0-1搭建LBO Model ( 3.25 h)
Case Study 1: ABC Co., LTD, 重难点内容:
- **资金的来源与使用（Sources and Uses of funds）;
- **购买价格的计算与分配（Purchase price allocation）;
- 库存股法计算稀释性股票期权（Treasury stock method）;
- 交易融资费用的摊销 (Financing fee amortization);
- 投资回报分析(Return analysis);
- **基于购买法(Purchase accounting)下对交易日期初资产负债表(Pro Forma)的编制与调整;
- **配平的三张财务报表模型 (3-Statement Model);
- 搭建具有层次感的债务偿还表(Debt Schedule),包括循环贷款(RCF)、非现金支付利息(PIK) 以及现金扫除(Cash sweep) 的处理。

** Case 2 中含相同的内容, 后续不再赘述

手把手带您从0-1搭建M&A Model ( 3.25 h)
Case Study 2: XYZ Co., LTD, 重难点内容 :
- 资产评估增值的递延所得税事项处理;
- 税法与会计采用不同固定资产折旧方法下的递延所得税事项处理;
- 递延所得税在三张财务报表中的勾稽关系;
- 每股收益增值/稀释的分析 (Accretion/Dilution );
- 搭建灵活的模型假设条件页面实现3种情景的快速切换(Basic/Best/Worse);
- 梳理并购模型中的三种财务预测方式: